Co je vyplnění oznámení?
Oznámení se týká všech informačních dokumentů, které může být investiční poradce registrovaný u Komise pro burzu cenných papírů povinen předložit státním orgánům pro cenné papíry. Požadavky na podání oznámení nastávají, když investiční poradce registrovaný u SEC nabízí služby klientům se sídlem ve státě, jako jsou státní penzijní fondy, nebo jiným subjektům.
Oznámení musí vždy obsahovat kopie formulářů ADV, což jsou dokumenty podrobně popisující investiční styl poradenské firmy, spravovaný majetek (AUM) a klíčové osoby. Tato opatření k podání chrání spotřebitele tím, že jim poskytují přesné a transparentní názory poradců, které mohou považovat za důvěryhodné při správě svého investičního majetku.
Klíčové způsoby
Podání oznámení o porozumění
Oznámení zaznamenala prudký nárůst četnosti po schválení Národního zákona o zlepšení trhů s cennými papíry z roku 1996 (NSMIA) Kongresem. Tento právní předpis, který byl vytvořen jako součást snahy o změnu zákona o investičních společnostech z roku 1940 a zákona o investičních poradcích z roku 1940, dramaticky změnil relativní role státní a federální vlády při regulaci investičních poradců a makléřů-obchodníků.
Při vytváření tohoto nového rámce Kongres požadoval, aby státy přizpůsobily své požadavky na evidenci a finanční regulaci tak, aby se více podobaly požadavkům na federální evidenci. Jednoduše řečeno: NSMIA si klade za cíl sjednotit funkce státní a federální regulace cenných papírů.
Paradoxně NSMIA současně zúžila rozsah regulace státních cenných papírů u některých cenných papírů označovaných jako „kryté cenné papíry“, které zahrnují následující typy investic:
Kontrolou státních úředníků pro cenné papíry mohou spotřebitelé zjistit, zda jsou či nejsou investiční poradci, které zvažují najmout, povinni podat oznámení.
Součásti přibalené s vyplněním oznámení
Formulář ADV specifikuje styl investování, spravovaný majetek a klíčové členy poradenské firmy. Formulář ADV má dvě hlavní části. První část obsahuje podrobnosti o vzdělání poradce, jeho podnikání a o případných trestních žalobách podaných proti němu v posledních deseti letech. Druhá část zahrnuje poplatky za služby poradce a investiční strategie.
Při prověřování potenciálních poradců je nezbytné, aby spotřebitelé analyzovali formulář ADV poradce před svěřením jeho majetku.
Požadavky na elektronickou evidenci
Všichni investiční poradci registrovaní v SEC jsou povinni podat počáteční elektronické podání u Registračního depozitáře investičních poradců (IARD), kde musí sdělit informace o svém příslušném regulačním statusu u státních orgánů, včetně oznámení podání nebo aktuálně platných státních registrací.
Poplatky, které musí poradci platit za registraci u IARD, závisí na objemu regulatorních aktiv, která mají pod správou. Poradci mohou využívat elektronické podávání formulářů ADV k podávání oznámení pro další státy, kde podnikají, a každý stát si může účtovat vlastní soubor poplatků za každé jednotlivé podání oznámení.