Deprecated: File registration.php is deprecated since version 3.1.0 with no alternative available. This file no longer needs to be included. in /home/html/jardakral.savana-hosting.cz/public_html/menstruacni-pomucky.cz/wp-includes/functions.php on line 6031
Bankovní Bill Swap Bid Rate (BBSY) - Magazín MP.cz

Bankovní Bill Swap Bid Rate (BBSY)

Co je to Bank Bill Swap Bid Rate (BBSY)?

BBSY (Bank Bill Swap Bid Rate) je australská referenční úroková sazba kotovaná a rozptýlená poskytovatelem dat Thompson Reuters Information Service. BBSY obvykle používají finanční instituce nebo korporace zapojené do úrokových swapů a souvisejících transakcí.

Klíčové způsoby

Pochopení BBSY

V Austrálii je BBSY úroková sazba používaná na finančních trzích pro oceňování a oceňování australských dolarových cenných papírů a používaná bankami k půjčování peněz a k určování krátkodobých pohyblivých úrokových sazeb. BBSY je spravována společností ASX Ltd, která provozuje australskou primární národní burzu cenných papírů a trh akciových derivátů.

Publikace BBSY vychází denně v 10:15 na Thomson Reuters a na Bloomberg LLP. Zveřejněné sazby používají finanční instituce na národní úrovni k výpočtu úrokových sazeb z finančních smluv, což zajišťuje transparentní a efektivní proces ve finančním systému země.

BBSY se používá jako základní sazba pro dluhové financování. Je podobná Londýnské mezibankovní nabídkové sazbě (LIBOR). BBSY je odvozena od BBSW – Bank Bill Swap Rate – která se vypočítá jako průměr národní nejlepší nabídky a nejlepší nabídky (NBBO), zaokrouhlené na čtyři desetinná místa.

Tuto průměrnou střední cenu poskytují nezávislé orgány pomocí transparentního algoritmu založeného na informacích od mnoha finančních institucí. BBSY se vypočítává a poskytuje podobným způsobem s tím rozdílem, že místo střední ceny se používá průměrná nabídková cena.

Příklad BBSY

Dobrým příkladem toho, kde vstupuje do hry nabídková sazba pro bankovní směnkový swap, je obyčejná vanilková dohoda o úrokovém swapu. Úrokový swap je smlouva uzavřená dvěma protistranami, které se dohodnou na výměně toků úrokových plateb mezi sebou po předem stanovenou dobu. Jedna strana vymění platby s pevným úrokem a obdrží platby s pohyblivým úrokem, které jsou závislé na pohybu BBSY.

ČTĚTE:   Quantum Computing

Aby bylo možné rozhodnout, jaká úroková sazba se použije ke stanovení výše plateb ve smlouvě, je BBSY sjednána na počátku smlouvy jako referenční sazba. Pohyblivá sazba používaná v úrokových swapech je BBSY plus (nebo minus) marže, např. BBSY + 35 bazických bodů.

Vezměme si dvě společnosti, které vstoupí do úrokového swapu, ve kterém společnost XYZ platí fixní platby společnosti ABC a přijímá od ní pohyblivé platby. Pololetní fixní úroková sazba je 2% a pohyblivá sazba je BBSY + 0,35%, která má být placena pololetně. Platby mají být směněny na pomyslné jistině 1 milion dolarů. V den, kdy je vypočtena výše platby XYZ zaplatí ½ x 2% x 1 milion dolarů = 10 000 dolarů společnosti ABC. Za předpokladu, že BBSY je 1,90%, ABC bude odvádět ½ x (1,90% + 0,35%) x 1 milion dolarů = 11 250 dolarů společnosti XYZ.