Co je SEC formulář PRE 14A?
SEC Form PRE 14A, také známý jako předběžné zástupné prohlášení, je formulář, který musí být podán Komisi pro cenné papíry a burzy (SEC) žadatelem o registraci nebo jeho jménem, pokud je požadováno hlasování akcionářů o záležitosti, která nesouvisí se spornou záležitostí nebo fúzí/akvizicí.
Klíčové způsoby
Jak SEC formulář PRE 14A funguje
Firmy podávají formuláře SEC formulář PRE 14A v situacích, které vyžadují hlasování akcionářů. SEC, nezávislá federální vládní agentura odpovědná za regulaci trhů s cennými papíry a ochranu investorů, vyžaduje formulář, který držitelům akcií společnosti poskytne dostatečné informace, aby mohli na nadcházející schůzi informovaně hlasovat nebo zmocnit zmocněnce k hlasování o akciích jejich jménem.
Formulář SEC PRE 14A zahrnuje informace o: datu, čase a místě setkání akcionářů; odvolatelnosti plné moci; právu oponenta na ocenění; osobách, které žádají; přímém nebo nepřímém zájmu některých osob na věcech, které mají být řešeny; změně nebo výměně cenných papírů; účetní závěrce; hlasovacích postupech; a dalších podrobnostech.
Formulář PRE 14A, známý také jako „předběžné zástupné prohlášení, které se netýká sporné záležitosti nebo fúze/akvizice“, je vyžadován podle paragrafu 14(a) zákona o burzách cenných papírů z roku 1934.
Formulář se podává Komisi pro cenné papíry a burzy v okamžiku, kdy je akcionářům předáno předběžné prohlášení v plné moci, a pomáhá regulační agentuře zajistit dodržování práv akcionářů. Společnosti nebo jiní navrhovatelé, například akcionáři, musí zveřejnit všechny příslušné podrobnosti týkající se otázek, které jsou předkládány k hlasování akcionářů.
Kdy se používá SEC formulář PRE 14A?
Příklady plánovaných akcí, které by vyvolaly podání formuláře PRE 14A, zahrnují rozhodnutí o emisi akcií, změny stanov společnosti, návrhy akcionářů, náhrady představenstvu a omezené granty na akcie.
Požadavky na formulář SEC PRE 14A
Až na některé výjimky, které má SEC „zbavit žadatele o registraci a Komisi zbytečné administrativní zátěže“, musí žadatelé o registraci zaslat SEC pět kopií předběžných prohlášení v zastoupení nejméně 10 kalendářních dnů předtím, než zašlou podklady v zastoupení držitelům cenných papírů.
Občas se mohou zaměstnanci SEC vyjádřit a požádat o objasnění nebo opravu předběžných podání v zastoupení. Pokud tomu tak je, podavatelé budou vyrozuměni do 10 dnů.
Za podání v zastoupení týkající se některých typů podání, včetně podání týkajících se výroční valné hromady společnosti (AGM), se poplatky za podání nevztahují.
Real-Life Example of SEC Form PRE 14A
21. března 2018 společnost PACCAR Inc. zaslala akcionářům oznámení o pozvánce na výroční valnou hromadu svých akcionářů, která se bude konat 1. května v Bellvue ve státě Washington. Na více než 40 stranách byla popsána témata programu jednání, která mají být během shromáždění řešena – včetně volby několika ředitelů – a obsahovala formuláře zástupných prohlášení, které měly být vráceny.