Klíčové způsoby
Výpočet CAR
Ukazatel kapitálové přiměřenosti se vypočítá vydělením kapitálu banky jejími rizikově váženými aktivy. Kapitál použitý k výpočtu ukazatele kapitálové přiměřenosti se rozdělí do dvou tříd.
C
A
R
=
T
i
e
r
a)
1
a)
C
a
p
i
t
a
l
+
T
i
e
r
a)
2
a)
C
a
p
i
t
a
l
R
i
s
k
a)
Z
e
i
g
h
t
e
d
a)
A
s
s
e
t
s
CAR = \dfrac{Tier~1~Capital + Tier~2~Capital}{Risk~Weighted~Assets}
CAR=Risk Weighted AssetsTier 1 Capital+Tier 2 Capital
Tier-1 Capital
Kapitál tier 1 neboli základní kapitál se skládá z vlastního kapitálu, kmenového základního kapitálu, nehmotných aktiv a auditovaných rezerv na příjmy. Kapitál tier 1 se používá k absorpci ztrát a nevyžaduje, aby banka ukončila činnost. Kapitál tier 1 je kapitál, který je trvale a snadno dostupný k tlumení ztrát, které bance vznikly, aniž by musela ukončit činnost. Dobrým příkladem kapitálu tier 1 banky je její kmenový základní kapitál.
Tier-2 Capital
Rizikově vážená aktiva
Poměr kapitálové přiměřenosti
Proč záleží na poměru kapitálové přiměřenosti
Důvodem, proč jsou minimální koeficienty kapitálové přiměřenosti (CAR) kritické, je zajistit, aby banky měly dostatečný polštář pro absorbování přiměřeného množství ztrát předtím, než se stanou insolventními a následně přijdou o prostředky vkladatelů. Koeficienty kapitálové přiměřenosti zajišťují efektivitu a stabilitu národního finančního systému tím, že snižují riziko, že se banky stanou insolventními. Obecně platí, že banka s vysokým koeficientem kapitálové přiměřenosti je považována za bezpečnou a pravděpodobně splní své finanční závazky.
Během procesu likvidace mají finanční prostředky náležející vkladatelům vyšší prioritu než kapitál banky, takže vkladatelé mohou přijít o své úspory pouze tehdy, pokud banka zaznamená ztrátu přesahující výši kapitálu, kterým disponuje. Čím vyšší je tedy ukazatel kapitálové přiměřenosti banky, tím vyšší je stupeň ochrany aktiv vkladatele.
Když se to vezme kolem a kolem, banka s vysokým poměrem kapitálové přiměřenosti (CAR) je vnímána jako zdravá a v dobré kondici, aby mohla plnit své finanční závazky.
Příklad použití CAR
V současnosti je minimální poměr kapitálu k rizikově váženým aktivům podle Basileje II 8% a podle Basileje III 10,5%. Vysoké poměry kapitálové přiměřenosti jsou nad minimálními požadavky podle Basileje II a Basileje III.
Minimální koeficienty kapitálové přiměřenosti jsou rozhodující pro zajištění toho, aby banky měly dostatečný polštář pro absorbování přiměřeného množství ztrát dříve, než se dostanou do platební neschopnosti a následně přijdou o prostředky vkladatelů.
Předpokládejme například, že banka ABC má 10 milionů dolarů v kapitálu tier-1 a 5 milionů dolarů v kapitálu tier-2. Má úvěry, které byly váženy a vypočteny jako 50 milionů dolarů. Poměr kapitálové přiměřenosti banky ABC je 30% ($10 milionů + $5 milionů) / $50 milionů). Proto má tato banka vysoký poměr kapitálové přiměřenosti a je považována za bezpečnější. V důsledku toho je méně pravděpodobné, že se banka ABC dostane do platební neschopnosti, pokud dojde k neočekávaným ztrátám.
CAR vs. poměr solventnosti
Jak ukazatel kapitálové přiměřenosti, tak ukazatel kapitálové přiměřenosti poskytují způsoby, jak zhodnotit zadlužení společnosti v porovnání se situací jejích výnosů. Ukazatel kapitálové přiměřenosti se však obvykle používá specificky pro hodnocení bank, zatímco ukazatel ukazatele kapitálové přiměřenosti lze použít pro hodnocení jakéhokoli typu společnosti.
Míra solventnosti je metrika hodnocení dluhu, kterou lze aplikovat na jakýkoli typ společnosti s cílem posoudit, jak dobře dokáže pokrýt své krátkodobé i dlouhodobé nesplacené finanční závazky. Míra solventnosti nižší než 20% naznačuje zvýšenou pravděpodobnost selhání.
Analytici často upřednostňují ukazatel solventnosti pro komplexní vyhodnocení finanční situace společnosti, protože měří skutečné peněžní toky spíše než čistý příjem, přičemž ne všechny mohou být pro společnost snadno dostupné pro splnění závazků. Ukazatel solventnosti se nejlépe používá ve srovnání s podobnými firmami v rámci stejného odvětví, protože některá odvětví bývají výrazně zadluženější než jiná.
AUC vs. pákový poměr Tier-1
Souvisejícím koeficientem kapitálové přiměřenosti, o němž se někdy uvažuje, je pákový koeficient tier-1.Pákový koeficient tier-1 je vztah mezi základním kapitálem banky a jejími celkovými aktivy. Vypočítá se vydělením kapitálu tier-1 průměrnými celkovými konsolidovanými aktivy banky a některými podrozvahovými expozicemi. Čím vyšší je pákový koeficient tier-1, tím je pravděpodobnější, že banka odolá negativním šokům své rozvahy.
Omezení používání CAR
Jedním z omezení CAR je, že nezohledňuje očekávané ztráty během runu na banku nebo finanční krize, které mohou zkreslit kapitál banky a náklady na kapitál.
Mnoho analytiků a vedoucích pracovníků bank považuje měření ekonomického kapitálu za přesnější a spolehlivější posouzení finančního zdraví a rizikové expozice banky než poměr kapitálové přiměřenosti.