Co je půjčka pracovního kapitálu?
Úvěr na provozní kapitál je úvěr, který je brán na financování každodenního provozu společnosti. Tyto úvěry nejsou používány na nákup dlouhodobých aktiv nebo investic a jsou místo toho použity na poskytnutí provozního kapitálu, který pokrývá krátkodobé provozní potřeby společnosti.
Tyto potřeby mohou zahrnovat náklady, jako jsou mzdy, nájemné a splátky dluhů. Půjčky provozního kapitálu jsou tak jednoduše půjčky podnikového dluhu, které společnost používá k financování svého každodenního provozu.
Klíčové způsoby
Pochopení úvěrů na provozní kapitál
Někdy společnost nemá k dispozici dostatečnou hotovost nebo likviditu aktiv, aby pokryla každodenní provozní výdaje, a proto si pro tento účel zajistí úvěr. Společnosti s vysokým sezónním nebo cyklickým prodejem se mohou spolehnout na půjčky provozního kapitálu, které jim pomohou s obdobími snížené obchodní činnosti.
Pracovní kapitál
Mnoho společností nemá stabilní nebo předvídatelné příjmy v průběhu celého roku. Například výrobní společnosti mohou mít cyklické tržby, které odpovídají potřebám maloobchodníků. Většina maloobchodníků prodá během čtvrtého čtvrtletí – tedy během prázdnin – více výrobků než kdykoli jindy v roce.
Aby výrobci dodávali maloobchodníkům patřičné množství zboží, obvykle provádějí většinu své výrobní činnosti v letních měsících a připravují zásoby pro tlačení na čtvrté čtvrtletí. Když pak udeří konec roku, maloobchodníci omezují nákupy ve výrobě, protože se zaměřují na prodej prostřednictvím zásob, což následně snižuje prodej ve výrobě.
Výrobci s tímto typem sezónnosti často požadují půjčku provozního kapitálu na výplatu mezd a dalších provozních výdajů v klidném období čtvrtého čtvrtletí. Půjčka je obvykle splacena v době, kdy společnost vstoupí do rušné sezóny a již nepotřebuje financování.
Klady a zápory půjček pracovního kapitálu
Bezprostředním přínosem úvěru na provozní kapitál je to, že je snadno získat a umožňuje majitelům firem efektivně pokrýt případné mezery ve výdajích na provozní kapitál. Dalším patrným přínosem je to, že se jedná o formu dluhového financování a nevyžaduje kapitálovou transakci, což znamená, že majitel firmy udržuje plnou kontrolu nad svou společností, i když potřeba financování je zoufalá.